Köyün önünde zorunlu olarak rüzgar yüzünden demirleyen Osmanlı gemilerinde Yeniçeri dini önderi bir zat olarak tanınan Bektaşi babası Sultan Baba vefat ederek buraya gömülür. Daha sonraki denizciler buradan geçerken buraya Baba Burnu ismini takarlar. Yine zorunlu olarak demirleyen gemilere saldıran korsanlardan korunmak üzere buraya kale yapılır. Zaman gelip buraya köy ismi verilirken bu iki kelime birleştirilerek Babakale ismi verilir. Köy halkını Türkmen ve yörükler oluşturur.Köyün bahçe kapılarının dışında buluna örmeler kapı halkasına bağlı ise evde kimse olmadığı anlamına gelir ve eskiden kapılara kilit takılmazdı, genellikle balık, ot ve fırın yemekleri meşhurdur.Köyde buluna 3 restaurant yataklı olup ayrıca bir pansiyon vardır.Köyde güzelleştirme ve dayanışma derneği vardır. Geçim kaynağını kıyı balıkçılığı oluşturur. Birkaç aile ise çobanlık ile geçinmektedir.Çanakkale iline 100 km, Ayvacık ilçesine 52 km uzaklıktadır.Köyün iklimi, Akdeniz iklimi etki alanı içerisindedir.Köyün ekonomisi zeytincilik, küçükbaş hayvan yetiştiriciliği ve balıkçılık üzerinedir.Köyde, ilköğretim okulu vardır. Köyün hem içme suyu şebekesi hem kanalizasyon şebekesi vardır. PTT şubesi yoktur ancak PTT acentesi vardır. sağlık evi vardır. Köye ulaşımı sağlayan yol asfalt olup köyde elektrik ve sabit telefon vardır.